Viikkokirje

Defi Suomen viikkokirje 49 / 2023

Janne

10. joulu 2023 • 16 min read

Huomioithan, että tämä artikkeli on kirjoitettu vain informaatiomielessä. Tämä ei ole kannustin sijoittaa kyseiseen palveluun. Defisijoittamiseen sisältyy monia eri riskejä varojen hakkeroinnista älysopimusriskeihin. Sijoittaja voi menettää kaikki varansa. Tee siis itse omat sijoituspäätöksesi omat riskisi ja sijoitussuunnitelmasi huomioiden.

Defi Suomen uudet sisällöt

5 aktiivista airdrop-kampanjaa Solanassa, joihin ehdit vielä osallistua:

15 mielenkiintoista AI-projektia seurattavaksi tulevaan härkämarkkinaan:

Mikä on Chainlink ja miten se toimii?

Mikä on DePIN ja miten siihen voi sijoittaa?

Defi-kategoria, joka tulee todennäköisesti kasvamaan dexejä nopeammin seuraavassa härkämarkkinassa: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1082526712929206282/1181818803076747265

Työkalu suosituimpien kryptonarratiivien seurantaan: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1010870083201024041/1181820512977039370

Mielenkiintoisia defiprojekteja seurattavaksi joulukuulle: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1082526712929206282/1181822038088888340 Olen itse sijoittajana 50 % näistä projekteista.

Miksi defin narratiivi on kääntymässä vahvasti Solanaan: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1073851050202775562/1181822665258971206

RWA eli real-world assets trendi on kääntymässä nyt uuteen: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1082526712929206282/1181822977403256912

Vinkkejä Base-lohkoketjun airdropin farmaukseen: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1078891027320025199/1181974126722818188

Mukava 51 % APY-tuotto wBTC+tBTC -parille Solanan defiprojektissa: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1010869443208958002/1182161136922140792

Jito:lle miljardin market cap -thesis perusteluineen: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1010853472712794125/1182611635106480169

7 defiprojektia, joihin on tulossa härkämäisiä ja positiivisia uudistuksia lähiaikoina. Mukana myös mielenkiintoinen pointti Fantomista ja sen Sonic-päivityksestä: https://discord.com/channels/1010853472117198888/1082526712929206282/1182613162537787452

Markkinatapahtumat

Vihdoinkin se alkaa tapahtumaan eli stablecoinien TVL alkaa nousemaan:

Aggregate stablecoins market cap rising steadily for the first time since the beginning of bear market in Q1 2022. pic.twitter.com/GLQfdWUXvl
— Livercoin (@Livercoin) December 2, 2023

Yhdysvaltain keskuspankin suosima inflaatiomittari nousi viime kuussa 0,2 prosenttia ja vuotuinen nousu oli 3,5 prosenttia. Kuten harvat yllättyivät, deflaatio jatkuu markkinoiden määrittävänä tekijänä neljännellä neljänneksellä. Nousumarkkinoiden kannattajille tämä tieto yhdistettynä useisiin muihin heikkeneviin makrotaloudellisiin indikaattoreihin viittaa siihen, että Fedin politiikan muutos on tulossa.

BTC:n korrelaatiokerroin $SPX:n kanssa: Vallitseva käsitys, erityisesti perinteisen rahoituksen piireissä, tämän syklin aikana on, että Bitcoin korreloi riskipitoisten varojen kanssa, mikä on historiallisten trendien tukema käsitys. Kuitenkin ne, jotka ovat perehtyneet Bitcoinin perusteisiin, tunnistavat sen kaukana "riskivarasta". Viiden vuoden korrelaatiokerroin BTC:n ja S&P 500 -indeksin välillä, jota usein käytetään riskipitoisten varojen mittarina, on huomattavan heikko, ollen vain 0,17.

Bitcoin on noussut noin 2,3-kertaiseksi syklin pohjalukemasta, joka oli noin 16 000 dollaria. Vertaamalla nykyistä hintakehitystä aiempien syklien suoritukseen, voidaan nähdä, että Bitcoinilla on vielä runsaasti kasvun varaa. Kaikki tämä on mahdollistanut Bitcoinin nousun pohjalta, erityisesti tarjonnan puolella olevan illikviditeetin pysyessä vakaana.

Bitcoinin supply jatkaa pienentymistään. Se jatkaa laskutrendiä, joka on määrittänyt tätä kierrosta, saavuttaen noin 21 %, mikä on taso, jota ei ole nähty vuoden 2016 jälkeen. Nyt ei ole mahdollista tietää tarkkaa todellista tarjolla olevaa määrää, 'tarjolla' siinä mielessä, että näiden kolikoiden haltijat olisivat valmiita myymään tietyllä hinnalla. Kuitenkin, tämän mittarin trendi on se, mikä merkitsee. Ja trendi on, että kolikot siirtyvät yhä enemmän osoitteisiin, joilla ei ole historiallista ennakkotapausta luopua omistuksistaan; suuntaus, joka historiallisesti johtaa merkittävään hinnannousuun.

Jos käännetään katseita myös hieman koko menneeseen vuoteen 2023 niin kryptomarkkinat ovat osoittaneet poikkeuksellista vahvuutta, eritoten Bitcoinin osalta, joka on noussut merkittävästi yli 40 000 dollarin psykologisen rajan.

Tämä edustaa yli 140 prosentin tuottoa vuoden alusta, mikä ylittää selvästi perinteisen "kovan rahan" edustajan, kullan, tuoton.

Bitcoinin suorituskyky vuonna 2023 muistuttaa hämmästyttävän paljon vuosien 2015-17 ja 2018-22 syklejä niin toipumisnopeudeltaan kuin laskultaan huippuarvostaan (ATH) eli kaikkien aikojen korkeimmasta noteerauksesta.

Tämän merkittävän vuoden aikana suurin osa Bitcoin-sijoittajista on palannut voiton puolelle, mikä on siirtänyt useita markkinaindikaattoreita 'innostuneen nousutrendin' alueelle.

Vuoden 2023 aikana Bitcoin on menestynyt paremmin kuin mikään muu digitaalinen varallisuus, mukaan lukien Ethereum ja muut altcoinit, joiden suhteellinen vahvuus on kuitenkin alkanut näkyä selkeämmin vasta viime kuukausina.

Samaan aikaan kulta on saavuttanut uusia historiallisia ennätyksiä, ylittäen 2 110 dollarin rajan suhteessa Yhdysvaltain dollariin, mikä asettaa sen uuteen historialliseen huippuunsa kaikkia fiat-valuuttoja vastaan. Bitcoin on kuitenkin ylittänyt sekä Yhdysvaltain dollarin että kullan tuoton:

🟠 BTC vs USD: +141.6%
🟡 BTC vs Kulta: +106.6%

Bitcoinin suorituskyky markkinoilla vuoden 2021 huippuarvon jälkeen on osoittanut merkittäviä yhtäläisyyksiä vuosien 2013-17 ja 2017-21 sykleihin. Vuoden 2022 FTX-kriisin jälkeen Bitcoinin hinta on noussut peräti 146 %, mikä on kaikkein vahvin noin vuoden mittainen tuotto edellisten kahden syklin aikana. Erityisen merkittävää on, että vuonna 2023 koetut suurimmat markkinakorjaukset ovat olleet ainoastaan 20,1 %, mikä on historiallisesti pienin lasku makrotason nousutrendin aikana.

Vuoden 2023 aikana vaihtotoiminnan volyymi on kasvanut merkittävästi, jossa vaihtojen kautta kulkevien varojen määrä on noussut 930 miljoonasta dollarista yli 3 miljardiin dollariin, mikä merkitsee 220 %:n kasvua. Tämä heijastaa sijoittajien kasvavaa kiinnostusta käyttää pörssien palveluita omaisuutensa hallinnoinnissa ja sijoitusstrategioissaan.

Varojen liikkeet

Vuoden 2023 merkittävä nousutrendi on nostanut Bitcoinin hinnan kahden tärkeän on-chain-hinnoittelutason yläpuolelle, mikä on palauttanut suurimman osan Bitcoinin omistajista voiton puolelle. Pitkäaikaisia Bitcoinin omistajia hyödyttäen heidän osuutensa voitollisista sijoituksista on kasvanut 56 %:sta 84 %:iin, mikä ylittää Bitcoinin historian keskiarvon 81,6 %.

Tämän lisäksi mielenkiintoisesti Celo-lohkoketju on nähnyt merkittävää bridgen kautta sisään tulevaa flowta:

Sillä välin Ethereum-maassa kaasumaksut alkavat nousta ja verkon aktiviteetti kasvaa

Myös NFT-treidausvoluumissa on lievää kasvua mutta olemme edelleen niiden suhteen karhumarkkinassa

Haluaisitko oppia defin käyttöä syvällisemmin?

👉 Nappaa itsellesi naurettavan edullinen 5 €/kk premiun-jäsenyys.

Saat sen avulla pääsyn yli 200 artikkeliin. Ne sisältävät oppaita defipalveluiden käyttöön, oman salkun rakentamiseen, projektien arviointiin ja moneen muuhun tärkeään defi-taitoon.

Voit keskeyttää tilauksen koska tahansa, mutta harva haluaa 🤓

Nappaa tilaus itsellesi täältä!

Ethereumin CME-futuurien kaupankäynti ja kryptovaluuttamarkkinoiden maantieteelliset erot

Ethereumin CME-futuurit ovat viime aikoina saavuttaneet merkittävää huomiota kryptovaluuttamarkkinoilla, erityisesti perinteisen rahoitussektorin toimijoiden keskuudessa. Futuurien avoin korko on noussut, ylittäen jopa Bitcoinin vastaavan, mikä viittaa siihen, että ETH saattaa herättää yhä enemmän kiinnostusta sijoittajien parissa.

Tämän lisäksi on mielenkiintoista tarkastella maantieteellisiä eroja kryptovaluuttamarkkinoiden tuotoissa, erityisesti vertaillessa Euroopan, Yhdysvaltojen ja Aasian ja Tyynenmeren (APAC) alueen kaupankäynti-istuntojen kumulatiivisia tuottoja. Tällä hetkellä EU:n kaupankäyntiajan tuotot jäävät merkittävästi jälkeen verrattuna Yhdysvaltojen ja APACin alueiden kaupankäynti-istuntoihin.

Ethereumin CME-futuurien avoin korko on noussut ja ylittänyt jopa Bitcoinin vastaavan, mikä voi viitata kasvavaan kiinnostukseen ETH:ta kohtaan perinteisen rahoitusalan toimijoiden keskuudessa.

Tähän voi vaikuttaa useita tekijöitä, kuten erilaisten säädösten tai aluekohtaisten suosimattomien strategioiden vaikutus kaupankäyntipäätöksiin. Lisäksi on mahdollista, että markkinoiden dynamiikka ja vaihtelut voivat luoda lyhytaikaisia vaihteluita alueellisissa tuotoissa, joten on tärkeää pitää silmällä markkinatilannetta pidemmällä aikavälillä.

ETH:n CME-futuurien avoin korko on noussut ja ylittää jopa Bitcoinin vastaavan.
EU:n kaupankäyntiajan tuotot laahaavat jäljessä verrattuna Yhdysvaltojen ja APACin alueiden kaupankäynti-istuntoihin.
Alueellisten markkinoiden maantieteelliset erot voivat johtua erilaisista säädöksistä, strategioista tai markkinadynamiikasta.

Lopulta on tärkeää seurata Ethereumin CME-futuureja ja maantieteellisiä eroja kryptovaluuttamarkkinoilla, jotta ymmärrämme paremmin, miten nämä tekijät vaikuttavat sijoittajien kiinnostukseen ja heidän sijoituspäätöksiinsä. Tämä auttaa sijoittajia muodostamaan kattavan käsityksen kryptovaluuttamarkkinoista ja niiden suuntauksista, joka on oleellista menestyksekkäiden sijoituspäätösten tekemiselle.

Uutiset

Coinbasen hyvä video: Update the system:

⏪️ Accept that it will always be this way.
⏩️ Build something better. #UpdateTheSystem pic.twitter.com/TT22o2iQke
— Coinbase 🛡️📞 (@coinbase) December 1, 2023

Tämäpä mielenkiintoista, Robinhood laajenee eurooppaan: